(Cercle Finance) - Michelin a annoncé vendredi que son placement d'obligations convertibles (Océanes) d'un montant de 610 millions d'euros avait rencontré un 'très grand succès' sur le marché.

Dans son communiqué, le fabricant de pneumatiques souligne que l'émission, destinée à diversifier ses sources de financement et à allonger la maturité de sa dette, a été largement sur-souscrite auprès des investisseurs.

La valeur nominale unitaire des obligations a été fixée à 103,82 euros, ce qui fait ressortir une prime d'émission de 40% par rapport au cours de référence de 74,16 euros de l'action Michelin.

Les obligations ne porteront pas intérêt (coupon zéro) et seront remboursées, sauf amortissement anticipé, le 1er janvier 2017 à un prix égal à 139,57 euros, soit environ 134,43% de leur valeur nominale.

Le montant nominal de l'emprunt est de 610.000.016,28 euros susceptible d'être porté à 699.999.913,16 euros en cas d'exercice en totalité de l'option de surallocation.

L'émission est dirigée par BNP Paribas et Calyon, chefs de file et teneurs de livre associés.

Michelin avait annoncé mardi le lancement d'une émission d'Océanes pour un montant d'environ 610 millions d'euros.

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